Акції закінчили тиждень у режимі ралі після того, як голова Федеральної резервної системи Джером Пауелл відкрив двері для зниження процентної ставки у вересні.
У наступному тижні звіти про прибутки від Nvidia (NVDA) будуть свідчити про те, як найбільша компанія у світі та лідер у сфері ШІ перевірятиме літнє ралі, яке повернуло акції близько до рекордних максимумів.
Після згасання на початку тижня, масивний сплеск після коментарів Пауела в Джексон-Хоулі залишив індекс Dow Jones Industrial Average (^DJI) на рекордному рівні, а інші індекси злетіли. S&P 500 (^GSPC) зріс на 0,3% за тиждень, тоді як Nasdaq Composite (^IXIC) знизився на 0,5%. Dow зріс на 1,5%.
Випуск квартальних earnings Nvidia після закриття ринку в середу стане ключовою подією тижня, з оновленнями з інфляції, зростання ВВП, продажу житла та споживчого настрою, які будуть на економічному календарі, що буде більш завантаженим, ніж календар earnings.
Окрім Nvidia, звіти від Dell (DELL), Dick's Sporting Goods (DKS), Best Buy (BBY), Dollar General (DG) та Abercrombie & Fitch (ANF) слугуватимуть корпоративними акцентами.
SNP - Затримане Цитування • USD # (^GSPC)
Слідкуйте Переглянути деталі котирування 6,466.91 +96.74 +(1.52%) На закритті: 22 серпня о 16:40:39 EDT ^GSPC ^DJI ^IXIC Розширений графік ## Двері "відкрилися ширше"
Під час, ймовірно, його останньої промови на симпозіумі в Джексон Хоулі як голови Федрезерву, Джером Пауелл сказав аудиторії, що "зміщення балансу ризиків може вимагати коригування нашої політики". Для інвесторів слова "може вимагати" стали зеленим світлом для зниження ставок наступного місяця.
Ринки ралі в аналогічному ключі.
У своїй промові Пауел підкреслив, що "ризики зниження зайнятості зростають", тоді як "розумним базовим сценарієм є те, що ефекти [тарифів на інфляцію] будуть відносно короткочасними."
Головний економіст JPMorgan в США, Майкл Феролі, сказав клієнтам у нотатці в п'ятницю, що коментарі Пауела вказують на те, що "двері до вересневого зниження відкрилися ширше". А ринкове ціноутворення свідчило про те ж саме — інвестори оцінювали ймовірність у 85% у п'ятницю, що ФРС знизить процентні ставки на чверть відсоткового пункту на вересневому засіданні, згідно з інструментом CME FedWatch.
Ці сподівання на зниження ставок будуть перевірені в п'ятницю з виходом індексу особистих споживчих витрат (PCE), улюбленого показника інфляції Федрезерву.
Економісти очікують, що річний "основний" PCE — який виключає нестабільні категорії продуктів харчування та енергії — складе 2.9% у липні, підвищившись з 2.8% у червні. Це буде найвищий річний приріст з лютого. У попередньому місяці економісти прогнозують "основний" PCE на рівні 0.3%, без змін з червня.
"Тарифні цінові тиски поширюються на весь сектор товарів і, здається, переходять у сектор послуг," написали економісти Wells Fargo у ноті.
Історія продовжується"Ми в кінцевому підсумку очікуємо, що базова інфляція PCE досягне максимального рівня трохи вище 3% до кінця року. Оскільки інфляція рухається в неправильному напрямку, а ринок праці втрачає динаміку, Федеральній резервній системі доводиться здійснювати складний вибір у балансуванні своєї подвійної місії."
Заробіток Nvidia на черзі
Найбільша акція на ринку планується звітувати про квартальні результати після закриття ринку в середу.
Уолл-стріт очікує, що Nvidia повідомить про прибуток на акцію в розмірі $1.01 при доходах у $46.13 мільярдів. Безліч аналітиків Уолл-стріт підвищили свої цільові ціни на Nvidia перед випуском звіту, але щонайменше один з цих аналітиків попередив, що квартал може не вразити на рівні, до якого інвестори звикли за останні кілька років.
"Ми очікуємо, що NVDA звітуватиме про сильні результати [другого кварталу] та надасть прогнози на [третій квартал] трохи нижче консенсусу, оскільки ми очікуємо, що прогнози NVDA не враховуватим прямі доходи з Китаю через очікування затвердження ліцензій та невизначеність щодо термінів," написав аналітик Keybanc Джон Він у нотатці для клієнтів 19 серпня.
Проте, Він підвищив свою цільову ціну на лідера ринку AI-чипів до 215 доларів з 190, оскільки очікує, що прогнози Nvidia покращаться наступного року.
Акції Nvidia, що виходять на ринок, зросли на 32% цього року і майже подвоїлися з моменту мінімуму на ринку в квітні.
NasdaqGS - Затримане Цитування • USD # (NVDA)
Слідкувати Переглянути деталі котирування 177.99 +3.01 +(1.72%) На закритті: 22 серпня о 16:00:00 EDT NVDA ^GSPC Розширена діаграма ## Розширення починається
Випуск доходів Nvidia відбувається в небезпечний момент для ширшої торгівлі штучним інтелектом, яка, за винятком всеохоплюючого ралі в п'ятницю, в основному призупинилася за останні кілька тижнів.
На даний момент у серпні сектор інформаційних технологій (XLK) був найгіршим виконавцем у S&P 500.
Глава торгової стратегії Citi, Стюарт Кайзер, написав у нотатці для клієнтів 20 серпня, що очікує, що "продажі на фоні настроїв" в технологічній та AI торгівлі швидко закінчаться, якщо Nvidia "не представить великого розчарування". Іншими словами, Кайзер вважає, що технологічна торгівля, яка почалася в п'ятницю, ймовірно, продовжиться.
Оскільки технології відійшли на задній план, деякі з цьогорічних відстаючих стали лідерами.
Оскільки ринки вважають, що ФРС наближається до зниження ставок, чутливі до процентних ставок сегменти ринку різко зросли. Індекс Russell 2000 (^RUT) для малих компаній зріс на 5% за минулий місяць, тоді як ETF SPDR S&P Homebuilders (XHB) зріс більш ніж на 10%. За той же період S&P 500 зріс всього на 2,6%.
"Ми знову повернулися до ринкових умов, які більше пов’язані з ротацією, ніж з відкритою ризиковою відразою," написав головний стратег Interactive Brokers Стів Соснік у нотатці 20 серпня.
Тижневий календар
Понеділок
Економічні дані: індекс активності Чиказького Фед, липень (-0.10 попередній); продаж нових будинків, місяць до місяця, липень (+0.1% очікується, +0.6% попередній); індекс виробничої активності Далласького Фед, серпень (+0.9 попередній); продаж нових будинків, місяць до місяця, липень (+0.1% очікується, +0.6% попередній)
Заробіток: Немає помітних заробітків.
Вівторок
Економічні дані: Індекс цін на житло FHFA, зміна в порівнянні з попереднім місяцем, червень (-0.2% попередньо); S&P CoreLogic Case-Shiller 20-міст, в порівнянні з попереднім роком, без сезонної корекції (+2.8% попередньо); Індекс споживчої впевненості Ради Конференцій, серпень ( 96.4 очікується, 97.2 попередньо); Індекс виробництва Річмондського ФРС, серпень (-20 попередньо)
Економічні дані: Заявки на іпотечні кредити MBA, тиждень, що закінчився 22 серпня (-1.4% попередньо)
Прибутки: Nvidia (NVDA), Abercrombie & Fitch (ANF), CrowdStrike (CRWD), Five Below (FIVE), HP (HP), Kohl's (KSS), Pure Storage (PSTG), Snowflake (SNOW), The J.M. Компанія Smucker (SJM), Urban Outfitters (URBN), Williams-Sonoma (WSM)
Четвер
Економічні дані: Валовий внутрішній продукт за другий квартал, друге оцінювання (+3.1% річний темп очікується, +3% попередньо); Особисте споживання за другий квартал, друге оцінювання (+1.4% раніше); Первинні заявки на допомогу з безробіття, тиждень, що закінчився 23 серпня (235,000 попередньо); Продажі будинків у процесі, місяць до місяця, липень (+0.2% очікується, -0.8% попередньо)
Прибуток: Affirm (AFRM), Best Buy (BBY), Bath & Body Works (BBWI), Dick's Sporting Goods (DKS), Dell (DELL), Dollar General (DG), Gap (GAP), Marvell (MRVL), Petco (WOOF), ТД Банк (TD), Ульта (ULTA)
П'ятниця
Економічні дані: Інфляція PCE, місяць до місяця, липень (+0.2% очікується, +0.3% попередня ); Інфляція PCE, рік до року, липень (+2.6% очікується, +2.6% раніше ); "Основна" PCE, місяць до місяця, липень (+0.3% очікується, +0.3% попередня ); "Основна" PCE, рік до року, липень (+2.9% очікується; +2.8% попередня ); Споживчий настрій університету Мічигану, остаточне значення за серпень (58.6 очікується, 58.6 попереднє ); оптові запаси, місяць до місяця, липень попереднє (+0.1% попереднє ); MNI Chicago PMI, серпень (45.2 попереднє, 47.1 очікується )
Заробітки: Alibaba (BABA)
Натисніть тут для детального аналізу останніх новин фондового ринку та подій, що впливають на ціни акцій
Читайте останні фінансові та бізнес новини з Yahoo Finance
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
Звітність Nvidia, яка має перевірити торгівлю штучним інтелектом на фоні рекордних максимумів акцій: що слід спостерігати цього тижня
Акції закінчили тиждень у режимі ралі після того, як голова Федеральної резервної системи Джером Пауелл відкрив двері для зниження процентної ставки у вересні.
У наступному тижні звіти про прибутки від Nvidia (NVDA) будуть свідчити про те, як найбільша компанія у світі та лідер у сфері ШІ перевірятиме літнє ралі, яке повернуло акції близько до рекордних максимумів.
Після згасання на початку тижня, масивний сплеск після коментарів Пауела в Джексон-Хоулі залишив індекс Dow Jones Industrial Average (^DJI) на рекордному рівні, а інші індекси злетіли. S&P 500 (^GSPC) зріс на 0,3% за тиждень, тоді як Nasdaq Composite (^IXIC) знизився на 0,5%. Dow зріс на 1,5%.
Випуск квартальних earnings Nvidia після закриття ринку в середу стане ключовою подією тижня, з оновленнями з інфляції, зростання ВВП, продажу житла та споживчого настрою, які будуть на економічному календарі, що буде більш завантаженим, ніж календар earnings.
Окрім Nvidia, звіти від Dell (DELL), Dick's Sporting Goods (DKS), Best Buy (BBY), Dollar General (DG) та Abercrombie & Fitch (ANF) слугуватимуть корпоративними акцентами.
SNP - Затримане Цитування • USD # (^GSPC)
Під час, ймовірно, його останньої промови на симпозіумі в Джексон Хоулі як голови Федрезерву, Джером Пауелл сказав аудиторії, що "зміщення балансу ризиків може вимагати коригування нашої політики". Для інвесторів слова "може вимагати" стали зеленим світлом для зниження ставок наступного місяця.
Ринки ралі в аналогічному ключі.
У своїй промові Пауел підкреслив, що "ризики зниження зайнятості зростають", тоді як "розумним базовим сценарієм є те, що ефекти [тарифів на інфляцію] будуть відносно короткочасними."
Головний економіст JPMorgan в США, Майкл Феролі, сказав клієнтам у нотатці в п'ятницю, що коментарі Пауела вказують на те, що "двері до вересневого зниження відкрилися ширше". А ринкове ціноутворення свідчило про те ж саме — інвестори оцінювали ймовірність у 85% у п'ятницю, що ФРС знизить процентні ставки на чверть відсоткового пункту на вересневому засіданні, згідно з інструментом CME FedWatch.
Ці сподівання на зниження ставок будуть перевірені в п'ятницю з виходом індексу особистих споживчих витрат (PCE), улюбленого показника інфляції Федрезерву.
Економісти очікують, що річний "основний" PCE — який виключає нестабільні категорії продуктів харчування та енергії — складе 2.9% у липні, підвищившись з 2.8% у червні. Це буде найвищий річний приріст з лютого. У попередньому місяці економісти прогнозують "основний" PCE на рівні 0.3%, без змін з червня.
"Тарифні цінові тиски поширюються на весь сектор товарів і, здається, переходять у сектор послуг," написали економісти Wells Fargo у ноті.
Історія продовжується"Ми в кінцевому підсумку очікуємо, що базова інфляція PCE досягне максимального рівня трохи вище 3% до кінця року. Оскільки інфляція рухається в неправильному напрямку, а ринок праці втрачає динаміку, Федеральній резервній системі доводиться здійснювати складний вибір у балансуванні своєї подвійної місії."
Заробіток Nvidia на черзі
Найбільша акція на ринку планується звітувати про квартальні результати після закриття ринку в середу.
Уолл-стріт очікує, що Nvidia повідомить про прибуток на акцію в розмірі $1.01 при доходах у $46.13 мільярдів. Безліч аналітиків Уолл-стріт підвищили свої цільові ціни на Nvidia перед випуском звіту, але щонайменше один з цих аналітиків попередив, що квартал може не вразити на рівні, до якого інвестори звикли за останні кілька років.
"Ми очікуємо, що NVDA звітуватиме про сильні результати [другого кварталу] та надасть прогнози на [третій квартал] трохи нижче консенсусу, оскільки ми очікуємо, що прогнози NVDA не враховуватим прямі доходи з Китаю через очікування затвердження ліцензій та невизначеність щодо термінів," написав аналітик Keybanc Джон Він у нотатці для клієнтів 19 серпня.
Проте, Він підвищив свою цільову ціну на лідера ринку AI-чипів до 215 доларів з 190, оскільки очікує, що прогнози Nvidia покращаться наступного року.
Акції Nvidia, що виходять на ринок, зросли на 32% цього року і майже подвоїлися з моменту мінімуму на ринку в квітні.
NasdaqGS - Затримане Цитування • USD # (NVDA)
Випуск доходів Nvidia відбувається в небезпечний момент для ширшої торгівлі штучним інтелектом, яка, за винятком всеохоплюючого ралі в п'ятницю, в основному призупинилася за останні кілька тижнів.
На даний момент у серпні сектор інформаційних технологій (XLK) був найгіршим виконавцем у S&P 500.
Глава торгової стратегії Citi, Стюарт Кайзер, написав у нотатці для клієнтів 20 серпня, що очікує, що "продажі на фоні настроїв" в технологічній та AI торгівлі швидко закінчаться, якщо Nvidia "не представить великого розчарування". Іншими словами, Кайзер вважає, що технологічна торгівля, яка почалася в п'ятницю, ймовірно, продовжиться.
Оскільки технології відійшли на задній план, деякі з цьогорічних відстаючих стали лідерами.
Оскільки ринки вважають, що ФРС наближається до зниження ставок, чутливі до процентних ставок сегменти ринку різко зросли. Індекс Russell 2000 (^RUT) для малих компаній зріс на 5% за минулий місяць, тоді як ETF SPDR S&P Homebuilders (XHB) зріс більш ніж на 10%. За той же період S&P 500 зріс всього на 2,6%.
"Ми знову повернулися до ринкових умов, які більше пов’язані з ротацією, ніж з відкритою ризиковою відразою," написав головний стратег Interactive Brokers Стів Соснік у нотатці 20 серпня.
Тижневий календар
Понеділок
Економічні дані: індекс активності Чиказького Фед, липень (-0.10 попередній); продаж нових будинків, місяць до місяця, липень (+0.1% очікується, +0.6% попередній); індекс виробничої активності Далласького Фед, серпень (+0.9 попередній); продаж нових будинків, місяць до місяця, липень (+0.1% очікується, +0.6% попередній)
Заробіток: Немає помітних заробітків.
Вівторок
Економічні дані: Індекс цін на житло FHFA, зміна в порівнянні з попереднім місяцем, червень (-0.2% попередньо); S&P CoreLogic Case-Shiller 20-міст, в порівнянні з попереднім роком, без сезонної корекції (+2.8% попередньо); Індекс споживчої впевненості Ради Конференцій, серпень ( 96.4 очікується, 97.2 попередньо); Індекс виробництва Річмондського ФРС, серпень (-20 попередньо)
Прибуток: BMO (BMO), MongoDB (MDB), Okta (OKTA), PVH (PVH)
Середа
Економічні дані: Заявки на іпотечні кредити MBA, тиждень, що закінчився 22 серпня (-1.4% попередньо)
Прибутки: Nvidia (NVDA), Abercrombie & Fitch (ANF), CrowdStrike (CRWD), Five Below (FIVE), HP (HP), Kohl's (KSS), Pure Storage (PSTG), Snowflake (SNOW), The J.M. Компанія Smucker (SJM), Urban Outfitters (URBN), Williams-Sonoma (WSM)
Четвер
Економічні дані: Валовий внутрішній продукт за другий квартал, друге оцінювання (+3.1% річний темп очікується, +3% попередньо); Особисте споживання за другий квартал, друге оцінювання (+1.4% раніше); Первинні заявки на допомогу з безробіття, тиждень, що закінчився 23 серпня (235,000 попередньо); Продажі будинків у процесі, місяць до місяця, липень (+0.2% очікується, -0.8% попередньо)
Прибуток: Affirm (AFRM), Best Buy (BBY), Bath & Body Works (BBWI), Dick's Sporting Goods (DKS), Dell (DELL), Dollar General (DG), Gap (GAP), Marvell (MRVL), Petco (WOOF), ТД Банк (TD), Ульта (ULTA)
П'ятниця
Економічні дані: Інфляція PCE, місяць до місяця, липень (+0.2% очікується, +0.3% попередня ); Інфляція PCE, рік до року, липень (+2.6% очікується, +2.6% раніше ); "Основна" PCE, місяць до місяця, липень (+0.3% очікується, +0.3% попередня ); "Основна" PCE, рік до року, липень (+2.9% очікується; +2.8% попередня ); Споживчий настрій університету Мічигану, остаточне значення за серпень (58.6 очікується, 58.6 попереднє ); оптові запаси, місяць до місяця, липень попереднє (+0.1% попереднє ); MNI Chicago PMI, серпень (45.2 попереднє, 47.1 очікується )
Заробітки: Alibaba (BABA)
Натисніть тут для детального аналізу останніх новин фондового ринку та подій, що впливають на ціни акцій
Читайте останні фінансові та бізнес новини з Yahoo Finance
Перегляд коментарів